Закон больших денег - [12]
Глава 4
Когда кредит оправдан? Кредитные продукты
«Что для меня финансы? Финансы – это искусство, воплощенное в цифрах!»
Лилия Голдэн
Этой главой я буду имплементировать в вас идею рационального использования кредита. И начну сразу с главного: кредит оправдан, если направлен на генерацию (создание) актива. Под активом мы будем понимать традиционное его толкование, а не только узкое понимание, которое предлагает в своих книгах Роберт Кийосаки. По Кийосаки, актив – не актив, если он не способен генерировать пассивный доход. То есть автомобиль, который использует таксист для извлечения дохода, является активом. Но если тот же автомобиль используется в личных целях, то, по мнению Кийосаки, активом называться не достоин.
В книге я буду использовать понятие актива в классическом смысле. Актив – имущество (как материальное, так и нематериальное), принадлежащее владельцу на праве собственности и способное приносить ему прибыль, обеспечивая приток экономических выгод в будущем.
Классическое толкование актива проявляется в увеличении дохода владельца не только в настоящем, но и в будущем. Как это может произойти? Да очень просто – актив всегда можно реализовать. А вот по какой цене – вопрос рынка, вашей способности продаж и ликвидности, востребованности самого актива. Если рынок недвижимости на взлете, квартиру можно продать с хорошей прибылью и высвободить капитал. Автомобиль также можно реализовать, но чаще всего по цене ниже приобретения. В чем же тут выгода? В высвобождении средств: из актива прямиком к вам в карман в виде живых денег. Потому что не стоит забывать – деньги тоже ваш актив, причем самый ликвидный![23] И всегда намного приятнее держать на балансе несколько автомобилей, чем игнорировать этот факт своего благосостояния.
Означает ли это, что потребительский кредит никогда не оправдан? Нисколько – и в ближайшей зарисовке «ретроспектива из жизни» я это продемонстрирую. Является ли шуба активом? Скорее нет, чем да. Но если вы купили ее для перепродажи, то – да, это актив. Если вы приобрели шубу для социального статуса, то это ваш расход, и он не должен быть капитализирован на вашем балансе. То есть это – не капитал. Запомните золотое правило распоряжения своим бюджетом: все излишества – только из достатка. Понты кратковременны и чаще всего не отражают истинного финансового положения. Люди умны. И если не сразу, то через какое-то время способны разобраться, чего вы сто́ите на самом деле. Сто́ить дорого – это то, что вы должны самим себе. Так что не стремитесь производить неизгладимое сиюминутное впечатление на окружающих путем потребительского кредита, который еще и не способны отдать.
Ипотека
Некоторые вещи кажутся невозможными, пока их не сделаешь.
Нельсон Мандела,президент ЮАР в 1994–1999 годах
Начнем описание кредитных продуктов с моего любимого – ипотеки. Ипотека – это кредитование под залог недвижимости. К примеру, вы берете кредит на покупку квартиры и становитесь ее собственником, но жилье будет обременено обязательствами по выплате кредита банку. Обременение на недвижимость также влечет ограничение на его продажу без согласия залогодержателя. Лет десять назад продать ипотечную квартиру было практически невозможно: банк сначала бы потребовал досрочно погасить кредит. Однако сегодня, в 2019-м, такие сделки проворачиваются по отработанной схеме. Многие банки отточили технику продажи обремененных квартир по вашему желанию. Подробнее я расскажу об этом в главе «Точка обнуления».
А пока остановимся на четырех моментах, о которых вам нужно знать.
✓ Взглянем на ипотечный кризис в Америке 2008 года, разберем его причины, осознаем, стоит ли нам бояться такого же кризиса в России, и если да, то когда. Знание истории важно для принятия решения здесь и сейчас.
✓ Чем выгодна ипотека?
✓ Имущественный вычет на покупку недвижимости.
✓ Что такое ЭСКРОУ счета[24] (обязательны для застройщиков с 1 июля 2019 года).
Итак, поговорим об ипотечном кризисе в США 2007–2008 годов, он также приобрел аббревиатурное название: GFC – Global Financial Crisis (глобальный финансовый кризис). Что же произошло? Ведь в течение 70 лет (с 1935-го по 2005-й) страна пребывала в тотальной финансовой стабильности. Ученые из Йельского университета главной причиной называют failure in imagination (недостаток воображения) – то есть никто даже не предполагал, что такое вообще могло произойти. Бдительность уснула, и этот феномен пронизывал не только все США, но и вышел далеко за их границы.
Чтобы ситуация стала понятной, следует привести схемы ипотечного кредитования, существующие в Америке. Их две: стандартная и альтернативная. Поясню, в чем разница.
Стандартная схема ипотеки предполагает, что вам дают кредит под залог недвижимости по фиксированной ставке. Допустим, вы берете ипотеку на 20 лет под 10,5 % годовых. И график ежемесячных выплат – аннуитетные суммы платежей на весь период кредитования. А насколько вы помните из предыдущей главы, аннуитет подразумевает супервысокую долю процентов в первые годы выплат. Таким образом, погашение основной суммы долга отодвигается на более поздние периоды.
Настоящая книга является путеводителем по фундаментальным принципам составления финансовой отчетности и представляет собой методический материал, который составлен с использованием западных методик преподавания. Наконец изучение бухгалтерского учета стало простым! Теперь не надо заучивать корреспонденцию счетов! Автор предлагает нетривиальный подход к изучению бухгалтерской науки. Имя этому подходу: «Финансовая отчетность в 3D», который разработан как наиболее короткой путь в освоении бухгалтерской науки.
Эта книга для практического использования. Она расскажет о том, как научиться уменьшать влияние эмоций, стать более дисциплинированным, владеть собой в ситуациях, связанных с риском. Как минимизировать влияние страха и жадности, избежать психологических ловушек. Ваша личная психология – это 90 % результата вашей торговли на бирже.
Эта книга – не очередной учебник по трейдингу, насыщенный формулами и труднопостижимыми стратегиями. Авторы просто расспрашивают выдающихся трейдеров о том, как они пришли к успеху. Это обычные люди, которые начинали практически с нуля и сами превратили себя в настоящих профессионалов. Они вышли из разных социальных слоев, живут в разных уголках земного шара и торгуют на разных электронных рынках. Один за другим они делятся с читателем своими историями, правилами и опытом.В книге рассматриваются четыре наиболее популярных электронных рынка: фондовый, фьючерсный, опционный и валютный.
Об интуиции в среде трейдеров говорят чаще всего с иронией или даже с некоторым сарказмом. Тем не менее роль интуиции велика, а некоторым великим трейдерам действительно были свойственны внезапные озарения. В их числе и Джесси Ливермор, который по праву может считаться наиболее выдающимся трейдером ХХ века.Автор книги считает, что интуитивный трейдинг тоже может быть системной торговлей. Интуитивный метод торговли состоит в умении подмечать закономерности и в создании собственной системы понимания поведения рынка.
В книге кратко изложены ответы на основные вопросы темы «Деньги, кредит, банки». Издание поможет систематизировать знания, полученные на лекциях и семинарах, подготовиться к сдаче экзамена или зачета.Пособие адресовано студентам высших и средних образовательных учреждений, а также всем интересующимся данной тематикой.
В книге кратко изложены ответы на основные вопросы темы «Рынок ценных бумаг». Издание поможет систематизировать знания, полученные на лекциях и семинарах, подготовиться к сдаче экзамена или зачета.Пособие адресовано студентам высших и средних образовательных учреждений, а также всем интересующимся данной тематикой.
В учебном пособии предложен ряд современных форм и методик проверки правовых и экономических знаний по курсу «Рынок ценных бумаг». Книга содержит практические задания: тесты, задачи, которые помогают проверить усвоение теоретического материала, характеризующего основные аспекты функционирования российского рынка ценных бумаг. Это позволяет студентам и всем заинтересованным в изучении предмета лицам лучше усвоить теорию и научиться решать практические экономические задачи.Книга предназначена для студентов экономических вузов всех форм обучения, школ бизнеса, аспирантов, преподавателей и практических работников рынка ценных бумаг.
Книга рассказывает про опыт «Ста дней отрицания», который помог Джиа научиться принимать отказы и находить в каждом «нет» урок или ценность. Джиа понял, что даже для самой нелепой просьбы всегда найдется тот, кто ее исполнит, нужно лишь поискать его. Множество дурацких и смешных историй и предложений (Krispy Kreme Джиа предложил выпустить пончики в форме олимпийских колец) научили автора не бояться самых сумасшедших идей, ведь именно такие отличают талантливых предпринимателей от заурядных.
Как руководителю развязать себе руки и перейти от оперативного управления к стратегическому? Авторы предлагают методику, отработанную топ-менеджерами крупнейших компаний. Достаточно сосредоточиться на 5 областях, которые помогут увеличить производительность и построить сеть лидеров на местах. Это позволит переключиться на более важные задачи и масштабировать ключевые изменения. Все теоретические аргументы подкреплены примерами из реальной практики.
Как часто вы беспокоитесь о целесообразности трат? Стоила ли покупка того или лучше было положить потраченную сумму на свой накопительный счет?В этой книге Карл Ричардс, специалист по финансовому планированию, дает рекомендации о том, как отбросить в сторону эмоции и трезво посмотреть на свои желания приобретать и тратить, с чего начать первые шаги к осознанным расходам и, главное, как придерживаться этого плана. Вы откроете для себя, казалось бы, простые истины, которые помогут вам привести ваш бюджет в порядок, но удивитесь, почему до сих пор не придерживались их.
Когда вы пытаетесь оставаться в здравом уме, вы будто балансируете на неустойчивых камнях. Чем лучше вы подготовлены, тем легче вам сохранить равновесие: физически и эмоционально. Психотерапевт Филиппа Перри предлагает упражнения для мозга, которые помогут вам сохранить порядок в мыслях и стать счастливее. Даже если вы уверены в своей психике, почитайте рассказы автора об исследованиях нашего сознания: они помогут вам лучше понять себя.