Биржевые миллионы, кто и как заработал их на российском фондовом рынке - [23]

– А как Вы делали мистера Смита? Вы его под конкурс готовили, или он работал и до этого? Сколько вообще занимает времени создание хорошего прибыльного робота?

– Мы его готовили полгода. Не все было просто, мы сталкивались и с тупиковыми ситуациями, когда думали, что он уже никогда не заработает. Однако упорство и труд сделали свое дело.

– То есть изначально возникла какая-то идея. Какая-то рыночная неэффективность, которую можно было использовать.

– Мы взяли математику, обсчитали гипотезу – вроде должно получаться. Проверяли практически глазами, как бы это исполнялось, если бы уже работала программа. Начали писать. Первая версия оказалась убыточной. Стали искать ошибки – в программировании, в логике. Снова тестировали… И такими восходящими волнами этот проект двигался. От периода визуального тестирования были сомнения. Но потом мы все-таки приняли решение рискнуть и инвестировать собственные средства. Быстро поняли, что слабость кроется в быстродействии серверов и подключений. Решения в этой области довольно дорогие. На это также пришлось потратиться. И только потом все заработало идеально, как мы и хотели

– Видимо, Ваша типичная «головная боль» – это когда на тестах алгоритм прибыльный, а вот на реальном рынке он не зарабатывает?

– Да, мы постоянно с этим боремся. Пытаемся понять, чем отличается тест от реальных сделок, что мы сделали не так.

– И в чем обычно бывают загвоздки?

– Спреды, проскальзывание. Точные цены по сделкам могут сильно ухудшить результат. Допустим, прибыль на сделку предполагается в среднем десять пунктов, а при проскальзывании остается только пять пунктов, и ты уже в убытке.

– Хорошо, вернемся к обычному частному инвестору. Приведу один из типичных примеров: две недели назад наш семинар для начинающих инвесторов посетил мужчина. Попросил рекомендаций для сделок. Мы посмотрели с ним на рынок, и в соответствии с теми стратегиями, которые он изучил, получалось, что если падение акций Сбербанка остановится и придет день оживления котировок, то надо будет покупать выше 70 рублей за акцию. Так мы определили перспективы, и на том согласились. Прошло время, и мы решили посмотреть, как у этого человека дела. Заглянули с ним в его портфель, и что мы там увидели? Сбербанк – позиция шорт по 70 рублей. А на рынке уже 85 рублей за акцию. То есть он все внимательно послушал, а когда цена поднялась до 70 рублей, сделал все наоборот. Ему, видимо, показалось, что рост – это хороший повод, чтобы сделать снова ставку на понижение. Он подумал, нет, я знаю лучше, надо продавать в короткую. И сразу ушел в убытки. А вот если бы у него стоял какой-то элементарный алгоритм – советник, он бы такую глупость не сделал. Но даже если бы и сделал, то вышел бы потом быстро из убыточной сделки, поскольку любой вменяемый алгоритм предполагает риск-менеджмент. Мы знаем, что большинство частных инвесторов – это носители достаточно обыденной психологии. Со всем «человеческим, слишком человеческим», как писал Ницше, содержанием. А оно на рынке может очень дорого стоить. Поэтому я мечтаю каждого начинающего инвестора заранее вооружить простым роботом – алгоритмом, возможно, это удержит его от дорогостоящих ошибок и глупостей. И чтобы завтра этот человек не сказал, мол, этот ваш биржевой рынок – сплошная непредсказуемость, я попробовал, ничего не получилось.

– Не надо забывать, что в общении человека с алгоритмом – советником или алгоритмом – трейдером всегда существует опасность того, что человек выключит алгоритм. Скажет: я не верю.

– На курсах для начинающих инвесторов, я часто показываю график какой-то акции и предлагаю визуально протестировать простейшую стратегию покупок: смотрите, после значительного рыночного падения возникает на дневном графике первая белая свеча. Надо покупать выше этой первой белой свечи, размещая стоп по возможным убыткам на процент ниже. И сама динамики рынка такова, что если был один растущий день, то, скорее всего, рост еще какое-то время продлится. А иногда этот рост продлится полгода, как было после весны 2009 года. И это ваш шанс! Конечно, время от времени будут проходить и убыточные сделки, это не страшно при управляемом риске. И заметьте, любой робот, который был бы запрограммирован покупать выше первого дня роста, делал бы это неукоснительно, зарабатывая деньги хотя бы на горизонте месяца. Соответственно, уже и инвестор, вооруженный таким роботом, не стал бы покупать на падающем рынке или когда рост уже прошел, выдохся и наверняка будет коррекция

– Правильным решением было бы взять эту простую стратегию, протестировать ее в какой-нибудь программе и показать, что статистически с 2006 по 2011 год доход бы накопился такой-то. Но инвестор должен учесть, что может получиться несколько убыточных сделок подряд. И он должен быть готов к этому, подписаться под этим условием со всей ответственностью. Если клиенту показать предыдущие тесты, историю, статистику, тогда проще с ним общаться, и ему будет понятно, чего ожидать. Мы именно так и общаемся с людьми. Допустим, средняя прибыль 2000 пунктов на фьючерсе на индекс РТС, убыток 1000 пунктов. 40% прибыльных сделок, 60% убыточных. Соответственно, могут быть четыре сделки убыточные, но потом одна или две прибыльные перебьют весь убыток.