Состояние, тенденции и перспективы развития наличного денежного обращения в России - [4]

Шрифт
Интервал

Международная практика оптимизации структуры наличного денежного обращения

Важный вопрос оптимизации НДО, над решением которого работают как теоретики, так и практики, – поддержание оптимальной структуры денежных знаков по номиналам. Перед центральными банками стоит динамичная задача – постоянно отслеживать и изменять структуру номиналов, а также влиять на популяризацию или выведение из оборота тех или иных купюр и монет.

В каждой стране существует своя структура денежных знаков по номиналам, среди которых выделяются как наиболее популярные, так и самые редкие.

Центральные банки должны сформировать алгоритм для расчета структуры денежных знаков по номиналам, чтобы предотвратить «оседание» денег, замедление их оборота, чтобы у населения не возникало трудностей с получением сдачи при покупках или с оплатой мелких и средних покупок.

С одной стороны, это вопрос политики НДО, а с другой стороны – вопрос доверия к национальной валюте.

Нехватка или избыток денежных знаков определенных номиналов может влиять на эффективность НДО. Например, нехватка мелких купюр и монет даже при отсутствии товаров с соответствующими ценами может создавать проблемы с выдачей сдачи в магазинах. Крупные купюры могут на деле использоваться не как средство платежа, а как средство накопления.

В отдельных странах вследствие популярности национальной валюты за пределами страны центральные банки дополнительно печатают банкноты в объеме до 25 % от потребностей национального оборота. По-прежнему наблюдается значительная «долларизация» («евроизация») финансовых систем ряда развивающихся стран (объемы наличной иностранной валюты могут достигать объемов национальной валюты). В ряде регионов сложились валютные союзы и происходит конвергенция национальных денежных систем. Отметим, что в странах с высоким объемом нелегальной торговли и существенной долей туризма в экономике иностранная валюта распространена в наличных расчетах.

С другой стороны, популярность отдельных валют приводит к увеличению масштабов их подделок именно в этих странах.

Вопросу оптимальной структуры банкнот и монет по номиналам посвящено большое количество исследований специалистов центральных банков. Выделяются два подхода к созданию оптимальной структуры.

Первый подход заключается в определении наименьшего набора номиналов, позволяющего обеспечить обработку конкретного диапазона операций. В соответствии со вторым подходом оптимальной структурой деноминации считается та, которая сводит к минимуму среднее количество монет и банкнот, используемых в расчетах.


Опыт Европейского центрального банка

Как известно, банкноты евро используются вне зоны евро. По оценкам Европейского центрального банка, от 20 до 25 % банкнот евро (в стоимостном измерении) находится в обращении у населения, живущего вне зоны евро. Спрос на такие банкноты стабильно рос после эскалации кризиса в октябре 2008 г. Заметно вырос спрос в странах Восточной Европы, не являющихся членами ЕС: в таких странах произошла девальвация национальных валют по отношению к евро.

На рисунке 1 отображена динамика введения евро в обращение с января 2002 г. На конец 2010 г. стоимостной объем евро достиг €840 млрд. В конце декабря 2010 г. в обращении находилось 14 млрд банкнот (рисунок 2.2.2.), однако эта цифра включает банкноты, которые находятся в банках в виде сбережений. Отмечается заметное падение темпов прироста наличных денег, за исключением октября 2008 г. – следствие банкротства корпорации Lehman Brothers и углубления финансового кризиса; в результате стоимостной объем банкнот евро возрос примерно на €40 млрд. Уже в 2009 г. ситуация нормализовалась.

Однако банкноты, дополнительно выпущенные в оборот в 2008 г., так и не вернулись в центральные банки зоны евро. Это говорит о том, что население в зоне евро и за его пределами удерживает у себя эти деньги. Аналогично росла масса монет (стоимостная и количественная): на конец 2010 г. в обращении находилось 93 млрд монет на общую стоимость €22 млрд. Удельный вес монет мелкого номинала (1-, 2– и 5-центовые монеты) стабильно увеличивался и достиг 60 % всех монет в обращении (рисунок 2).


Источник: Европейский центральный банк.

Рисунок 1 – Стоимостные объемы банкнот евро в обращении


Источник: Европейский центральный банк.

Рисунок 2 – Количество банкнот евро в обращении


Из семи номиналов банкнот купюры низкой и средней стоимости наиболее часто используются в ежедневных платежах. Обычно они выдаются в кассах и различных устройствах банка. Используя купюры крупного достоинства – номиналом €200 и €500, население может держать у себя крупные суммы наличности. В основном такие деньги выполняют функцию сохранения стоимости, но также используются для покупки дорогих вещей.

Как показывает опыт ряда государств, для оценки адекватности структуры наличных денег потребностям страны используются следующие методы:

1) анкетирование потребителей, торговых компаний и банков для определения неудовлетворенных потребностей в банкнотах какого-либо номинала, избытка таких купюр, использования экономическими субъектами самых мелких и самых крупных купюр

Продолжить чтение
Еще от автора Светлана Витальевна Криворучко
Механизм оборота электронных денег. Теория и практика. Монография

В монографии раскрыт широкий круг вопросов, раскрывающих монетарные проблемы и стимулы развития оборота электронных денег, а также разработана концепция электронных денег в широком смысле.Важной особенностью стало многостороннее исследование природы электронных денег, в том числе, противоречий современной концепции электронных денег, которые вызваны широким применением юридических фикций в отношении сложившихся экономических категорий. При этом основное внимание уделено структуре и свойствам механизма оборота электронных денег, качество функционирования которого во многом определяется качеством институтов и инфраструктуры рынка платежных услуг.

Рекомендуем почитать
На траверзе — Дакар

Послевоенные годы знаменуются решительным наступлением нашего морского рыболовства на открытые, ранее не охваченные промыслом районы Мирового океана. Одним из таких районов стала тропическая Атлантика, прилегающая к берегам Северо-западной Африки, где советские рыбаки в 1958 году впервые подняли свои вымпелы и с успехом приступили к новому для них промыслу замечательной деликатесной рыбы сардины. Но это было не простым делом и потребовало не только напряженного труда рыбаков, но и больших исследований ученых-специалистов.

Историческое образование, наука и историки сибирской периферии в годы сталинизма

Настоящая монография посвящена изучению системы исторического образования и исторической науки в рамках сибирского научно-образовательного комплекса второй половины 1920-х – первой половины 1950-х гг. Период сталинизма в истории нашей страны характеризуется определенной дихотомией. С одной стороны, это время диктатуры коммунистической партии во всех сферах жизни советского общества, политических репрессий и идеологических кампаний. С другой стороны, именно в эти годы были заложены базовые институциональные основы развития исторического образования, исторической науки, принципов взаимоотношения исторического сообщества с государством, которые определили это развитие на десятилетия вперед, в том числе сохранившись во многих чертах и до сегодняшнего времени.

Интеллигенция в поисках идентичности. Достоевский – Толстой

Монография посвящена проблеме самоидентификации русской интеллигенции, рассмотренной в историко-философском и историко-культурном срезах. Логически текст состоит из двух частей. В первой рассмотрено становление интеллигенции, начиная с XVIII века и по сегодняшний день, дана проблематизация важнейших тем и идей; вторая раскрывает своеобразную интеллектуальную, духовную, жизненную оппозицию Ф. М. Достоевского и Л. Н. Толстого по отношению к истории, статусу и судьбе русской интеллигенции. Оба писателя, будучи людьми диаметрально противоположных мировоззренческих взглядов, оказались “versus” интеллигентских приемов мышления, идеологии, базовых ценностей и моделей поведения.

Князь Евгений Николаевич Трубецкой – философ, богослов, христианин

Монография протоиерея Георгия Митрофанова, известного историка, доктора богословия, кандидата философских наук, заведующего кафедрой церковной истории Санкт-Петербургской духовной академии, написана на основе кандидатской диссертации автора «Творчество Е. Н. Трубецкого как опыт философского обоснования религиозного мировоззрения» (2008) и посвящена творчеству в области религиозной философии выдающегося отечественного мыслителя князя Евгения Николаевича Трубецкого (1863-1920). В монографии показано, что Е.

Технологии против Человека. Как мы будем жить, любить и думать в следующие 50 лет?

Эксперты пророчат, что следующие 50 лет будут определяться взаимоотношениями людей и технологий. Грядущие изобретения, несомненно, изменят нашу жизнь, вопрос состоит в том, до какой степени? Чего мы ждем от новых технологий и что хотим получить с их помощью? Как они изменят сферу медиа, экономику, здравоохранение, образование и нашу повседневную жизнь в целом? Ричард Уотсон призывает задуматься о современном обществе и представить, какой мир мы хотим создать в будущем. Он доступно и интересно исследует возможное влияние технологий на все сферы нашей жизни.

Лес. Как устроена лесная экосистема

Что такое, в сущности, лес, откуда у людей с ним такая тесная связь? Для человека это не просто источник сырья или зеленый фитнес-центр – лес может стать местом духовных исканий, служить исцелению и просвещению. Биолог, эколог и журналист Адриане Лохнер рассматривает лес с культурно-исторической и с научной точек зрения. Вы узнаете, как устроена лесная экосистема, познакомитесь с различными типами леса, характеризующимися по составу видов деревьев и по условиям окружающей среды, а также с видами лесопользования и с некоторыми аспектами охраны лесов. «Когда видишь зеленые вершины холмов, которые волнами катятся до горизонта, вдруг охватывает оптимизм.